Акции на Henderson Land Development Company Limited (0012.HK): анализ

В нашата седмична проверка Henderson Land Development Company Limited има оценка C (от A до F). От 25 проверки на дълг, печалба, паричен поток и тренд: минават 14, предупреждения: 3, червени флагове: 8.

За Henderson Land Development Company Limited

Henderson Land Development Company Limited е компания от сектор „Недвижими имоти“ (Real Estate - Diversified) със седалище в Хонконг. Акциите ѝ се търгуват на HKSE под символа 0012.HK.

Какво показват проверките на 0012.HK

Червени флагове

• Нетният дълг е 29,4 пъти годишната EBITDA (дълг/собствен капитал 0,48). Това ограничава гъвкавостта при спад и увеличава риска при рефинансиране.
• Оперативната печалба не покрива лихвите (0,2 пъти): те се плащат с пари в брой или нов дълг.
• Нетният марж е спаднал с 33,3 пр. пункта за 5 години, до 22%: компанията задържа по-малко печалба от всяка продажба.
• Брутният марж е спаднал с 20,5 пр. пункта, до 31,5%: разходите растат по-бързо от цените.
• Дивидентът поглъща 1209% от печалбата: малък запас, ако печалбата спадне.
• Акцията е падала с до 71% от връх. Бихте ли я задържали при такъв спад?
• Възстановяването от най-големия спад е отнело около 6,3 години.
• Възвръщаемостта на капитала (ROCE) е само 1,5%.

Предупредителни сигнали

• Приходите са расли само с 0,4% годишно през последните 3 години.
• Печалбата на акция е намалявала с 15,8% годишно през последните 3 години.
• Нетната печалба е намалявала с 15,1% годишно през последните 3 години.

Силни страни

• Оперативният паричен поток е 2,18 пъти нетната печалба: печалбата идва като реални пари.
• Анализаторите очакват печалбата на акция да расте с около 28,9% годишно в следващите години.
• Анализаторите очакват нетният марж да се подобри с 16,3 пр. пункта от сегашните 22%.
• Компанията задържа 22% от приходите си като нетна печалба.
• Свободният паричен поток е 47,9% от приходите: пари за дивиденти, обратно изкупуване или растеж.
• Голяма компания: пазарна стойност 17,31 млрд. долара.

Сравними компании

1878.T · 0016.HK · 0083.HK · 0688.HK · 1109.HK · 1113.HK

Въпроси

Каква оценка има Henderson Land Development Company Limited (0012.HK)?

В нашата седмична проверка Henderson Land Development Company Limited има оценка C (от A до F). От 25 проверки на дълг, печалба, паричен поток и тренд: минават 14, предупреждения: 3, червени флагове: 8. Оценката е проверка на риска, не препоръка за покупка или продажба.

Кои са основните рискове при акциите на 0012.HK?

Най-сериозните сигнали за Henderson Land Development Company Limited тази седмица: Висок дълг, Слабо покритие на лихвите, Спадащи маржове. Общо 11 от 25 проверки показват предупреждение или червен флаг.

С какво се занимава Henderson Land Development Company Limited?

Henderson Land Development Company Limited е компания от сектор „Недвижими имоти“ (Real Estate - Diversified) със седалище в Хонконг. Акциите ѝ се търгуват на HKSE под символа 0012.HK.

Оценката е проверка на риска, не прогноза за цената и не е инвестиционен съвет. В нашия 10-годишен тест (S&P 500, 2016-2026) акциите с оценка A или B падаха с над 30% 2-3 пъти по-рядко от тези с D или F, без по-ниска средна доходност.

Обновено 31.10.2026

Отвори пълния анализ